Conditions générales d'un prêt hypothécaire que vous devriez connaître pour l'examen de permis immobilier

Il est important de se rappeler, lors de l'examen de permis immobilier, que les conditions d'un prêt hypothécaire particulier peuvent différer de celles de tout autre prêt hypothécaire. Mais la plupart des arrangements de prêt hypothécaire ont un certain nombre de termes et conditions communs et certains d'entre eux peuvent apparaître sur l'examen.

Devoirs de l'emprunteur

Dans le cadre d'un prêt hypothécaire type, l'emprunteur s'engage à respecter un certain nombre d'obligations inscrites dans les documents relatifs à l'hypothèque ou à la note. Ceux-ci incluent:

• Rembourser la dette dans les conditions spécifiées dans la note, qui comprend le taux d'intérêt et le calendrier de paiement.

• Indiquant la propriété utilisée par le débiteur hypothécaire (emprunteur) en garantie.

• Payer toutes les taxes foncières sur la propriété.

• Obtenir la permission du prêteur avant d'effectuer des réparations majeures, des modifications ou des démolitions.

• Protéger l'intérêt du prêteur en conservant une police d'assurance de dommages sur la propriété en cas de dommages imprévus.

• Entretenir adéquatement la propriété.

La clause d'accélération

Les contrats de prêt hypothécaire comprennent fréquemment des clauses dites clauses d'accélération, , qui protègent efficacement le prêteur d'un prêt pour lequel l'emprunteur est en défaut. Le défaut est une situation dans laquelle les emprunteurs ne remplissent pas les obligations de leurs contrats de prêt hypothécaire. Une clause d'accélération prend effet lorsque l'acheteur est déclaré en défaut. La clause d'accélération permet au prêteur d'exiger le remboursement immédiat de la totalité de la dette.

Donc, si vous avez manqué le prêt de 100 000 $ que vous alliez rembourser sur 30 ans, il se peut que ce soit entièrement dû - demain, si votre contrat hypothécaire comporte une accélération clause. Les paiements sont accélérés de sorte que le montant total est dû immédiatement.

Points sur les prêts hypothécaires

Parfois, les prêteurs facturent des intérêts supplémentaires au début du prêt en fonction du montant du prêt. Cet intérêt supplémentaire est appelé points ou parfois points d'escompte .

Un point équivaut à 1% du montant du prêt, et c'est quelque chose que vous ne voulez pas oublier, parce que c'est une question mathématique commune. Et rappelez-vous, un point n'est pas 1 pour cent du prix de vente de la maison - à moins, bien sûr, l'emprunteur est dans la position inhabituelle d'être autorisé à emprunter le prix total de la propriété, mais 1 pour cent du montant du prêt.

Une banque accepte de consentir un prêt hypothécaire de 100 000 $ à un acheteur immobilier.La banque accepte un taux d'intérêt annuel inférieur à la normale à la condition que l'acheteur verse 2 points à la banque à la clôture. Combien l'acheteur doit-il payer en points?

100 000 $ x 0. 02 = 2 000 $

Cet intérêt additionnel payé d'avance entraîne généralement un taux d'intérêt plus bas pour le prêt, car il est libéré. Par exemple, un prêteur peut vous facturer un taux d'intérêt de 7 pour cent sans points mais vous donner un taux d'intérêt de 6. 75 pour cent, si vous payez 1 point au début du prêt.

Tout au long de la vie du prêt, le taux inférieur signifie que vous payez à peu près le même montant d'intérêt, mais vos versements mensuels sont légèrement inférieurs et le rendement ou la rentabilité globale de l'hypothèque est un investissement. reste attrayant pour les investisseurs privés. La combinaison des intérêts payés et des points imputés en intérêts prépayés se combine pour former le

taux annuel en pourcentage (APR), qui correspond au taux d'intérêt réel que vous payez. Lorsque des points sont payés pour abaisser le taux d'intérêt, cela s'appelle un

rachat . Le rachat peut être appliqué pour abaisser le taux d'intérêt sur la durée du prêt ou pour une période de temps spécifique, comme la première année ou deux. Les emprunteurs qui utilisent leurs rachats pour abaisser le taux d'intérêt à court terme prévoient généralement des revenus plus élevés plus tard au cours de leurs échéanciers de remboursement. Les constructeurs de nouvelles maisons peuvent payer des points pour abaisser le taux d'intérêt pendant quelques années pour attirer les acheteurs à leur développement. Ceci est généralement appelé un

incitation vendeur . Des points sont parfois utilisés pour calculer les frais de montage du prêt

. Un emprunteur peut payer un ou deux points - 1% ou 2% du montant du prêt - au prêteur pour les frais administratifs associés au prêt. Ce paiement, cependant, ne réduira pas le taux d'intérêt sur le prêt. Les honoraires d'origine sont parfois payés aux courtiers en hypothèques, qui sont des individus qui arrangent des prêts entre des emprunteurs et des prêteurs. Les points sont parfois payés à

et les taux d'intérêt pendant une certaine période. Un emprunteur peut vouloir s'assurer que le taux d'intérêt en vigueur au moment où il demande le prêt est le même taux en vigueur à la clôture. La banque facture habituellement des frais pour cela, en utilisant parfois des points pour calculer le montant à facturer pour le verrou de taux . Escrow

Un compte d'entiercement

, exigé par la plupart des prêteurs, est un compte détenu par la banque pour le compte de l'emprunteur qui est utilisé par le prêteur pour payer les taxes et l'assurance sur le propriété. Le prêteur calcule normalement un paiement mensuel qui comprend le paiement de l'hypothèque et une partie des taxes annuelles et des coûts d'assurance. La banque paie elle-même le paiement de l'hypothèque et accumule la partie des impôts et des assurances dans le compte séquestre, effectuant les paiements appropriés à leur échéance. Les privilèges fiscaux sont prioritaires par rapport à tous les autres privilèges. Cela signifie que si la propriété est vendue pour non-paiement du prêt hypothécaire, et les taxes sont dues sur la propriété, les taxes sont payées en premier.S'il ne reste pas assez d'argent de la vente pour payer le prêt hypothécaire, le prêteur peut être coincé avec la perte. Pour éviter cette situation, le prêteur prend en charge le paiement des taxes.

Vous pouvez voir d'autres termes sur un examen qui signifient la même chose qu'un compte d'entiercement, y compris

réserves, impounds, et comptes en fiducie.